超額用募集資金購(gòu)買理財(cái)，“科創(chuàng)板第一股”華興源創(chuàng)(688001.SH)被罰。

9月5日晚間，華興源創(chuàng)披露公司收到監(jiān)管罰單。經(jīng)查，公司于2021年12月28日至2022年1月23日期間，累計(jì)使用閑置募集資金開展現(xiàn)金管理7.153億元，超出公司董事會(huì)審議額度2.153億元，且未及時(shí)進(jìn)行披露，江蘇證監(jiān)局決定對(duì)公司采取出具警示函的監(jiān)管措施，并記入證券期貨市場(chǎng)誠(chéng)信檔案。

長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到，在進(jìn)行現(xiàn)金管理的過程中，華興源創(chuàng)熱衷購(gòu)買固定收益類、保本浮動(dòng)收益型等理財(cái)產(chǎn)品，公司也因此收到可觀的投資收益。近兩年半時(shí)間內(nèi)，華興源創(chuàng)的理財(cái)收益合計(jì)就超過3161萬元，約占公司2021年全年凈利潤(rùn)的10%。

雖然用閑置募集資金購(gòu)買理財(cái)已經(jīng)是上市公司的常見操作，但募投項(xiàng)目建設(shè)才是其進(jìn)行融資的初衷，項(xiàng)目投建效果如何更需引起注意。

截至今年6月末，華興源創(chuàng)三大IPO項(xiàng)目中，僅補(bǔ)充流動(dòng)資金已經(jīng)完成投入，其余兩大實(shí)體項(xiàng)目的建設(shè)進(jìn)度分別為59.23%、37.32%，三大項(xiàng)目的整體投資進(jìn)度為63%。

現(xiàn)金管理總額超過限度涉信披違規(guī)

華興源創(chuàng)此次被罰，涉及公司現(xiàn)金管理內(nèi)控漏洞。

2019年7月22日首發(fā)上市之后不久，華興源創(chuàng)就公告稱計(jì)劃使用限制募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理。除了IPO募資8.81億元之外，2021年華興源創(chuàng)還通過發(fā)行可轉(zhuǎn)債的方式募集資金凈額約7.88億元。

去年12月末，華興源創(chuàng)公告稱，為進(jìn)一步規(guī)范公司募集資金的使用與管理，在不影響募集資金投資計(jì)劃正常進(jìn)行的前提下，將繼續(xù)合理利用部分暫時(shí)閑置募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理。此次公司擬使用最高不超過5億元的部分閑置募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理，使用期限不超過12個(gè)月。

一個(gè)月之后，華興源創(chuàng)公告，公司在月度募集資金存放與使用管理自查中發(fā)現(xiàn)，公司于中信銀行蘇州吳中支行進(jìn)行的“7天單位通知存款”共計(jì)2.603億元，雖然形式上屬于定期存款，但仍具備一定理財(cái)屬性。

長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到，2021年12月28日至2022年1月10日期間，華興源創(chuàng)累計(jì)使用閑置募集資金購(gòu)買“保本浮動(dòng)收益型理財(cái)產(chǎn)品”4.55億元，并于2021年12月30日至2022年1月23日期間累計(jì)使用閑置募集資金進(jìn)行“7天單位通知存款”2.603億元，這兩筆現(xiàn)金管理的總額就達(dá)到了7.153億元，超出上述5億元的現(xiàn)金管理額度2.153億元。

隨后，華興源創(chuàng)緊急將現(xiàn)金管理額度增加2.5億元，即增加后合計(jì)擬使用不超過7.5億元的閑置募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理。但華興源創(chuàng)這一行為，涉及信披違規(guī)，特別是在更加看重信披質(zhì)量的科創(chuàng)板，華興源創(chuàng)在事后被監(jiān)管處罰。

9月5日晚間，華興源創(chuàng)公告稱，公司收到中國(guó)證監(jiān)會(huì)江蘇監(jiān)管局出具的《警示函》。監(jiān)管部門指出華興源創(chuàng)上述行為違反了相關(guān)條例，江蘇證監(jiān)局決定對(duì)公司采取出具警示函的監(jiān)管措施，并記入證券期貨市場(chǎng)誠(chéng)信檔案。同時(shí)，監(jiān)管還要求公司強(qiáng)化信息披露管理，嚴(yán)格按規(guī)定履行信息披露義務(wù)，并在收到本監(jiān)管措施的15個(gè)工作日內(nèi)向江蘇證監(jiān)局提交書面報(bào)告。

華興源創(chuàng)表示，董事會(huì)及相關(guān)責(zé)任人將認(rèn)真吸取教訓(xùn)，以此為鑒，積極整改，不斷提升公司的規(guī)范運(yùn)作水平及信息披露質(zhì)量。

上市三年兩次募資整體投資進(jìn)度55%

用閑置資金購(gòu)買理財(cái)，在上市公司中已屬于常見操作。

同花順數(shù)據(jù)顯示，截至今年9月6日，A股949家上市公司合計(jì)持有9495只理財(cái)產(chǎn)品。從品種上來看，大額存單、定期存款、結(jié)構(gòu)性存款等均受到上市公司的歡迎。以此次超額購(gòu)買理財(cái)被罰的華興源創(chuàng)為例，其購(gòu)買的理財(cái)產(chǎn)品以固定收益類、保本浮動(dòng)收益型等為主。

理財(cái)產(chǎn)品同時(shí)也為上市公司帶來可觀的投資收益。長(zhǎng)江商報(bào)記者梳理發(fā)現(xiàn)，華興源創(chuàng)以閑置募集資金購(gòu)買理財(cái)之后，2020年公司購(gòu)買的16只理財(cái)產(chǎn)品合計(jì)產(chǎn)生收益2520.41萬元。2021年，公司購(gòu)買的14只理財(cái)產(chǎn)品合計(jì)產(chǎn)生收益331.93萬元，其中過半為年末購(gòu)入，尚未產(chǎn)生收益。

中報(bào)顯示，今年上半年，華興源創(chuàng)以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)產(chǎn)生的理財(cái)收益為309.11萬元。綜上粗略計(jì)算，近兩年半時(shí)間內(nèi)，華興源創(chuàng)的理財(cái)收益合計(jì)超過3161萬元，約占公司2021年全年凈利潤(rùn)的10%。

但在頻繁購(gòu)買理財(cái)的同時(shí)，上市公司募集資金的初衷本為實(shí)體項(xiàng)目的建設(shè)，那么募投項(xiàng)目的推展進(jìn)度依舊不容忽視。

長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到，華興源創(chuàng)IPO募集資金9.73億元，扣除相關(guān)費(fèi)用后的募資凈額為8.81億元，分別計(jì)劃投入到平板顯示生產(chǎn)基地建設(shè)項(xiàng)目、半導(dǎo)體事業(yè)部建設(shè)項(xiàng)目及補(bǔ)充流動(dòng)資金。

截至今年6月末，上述IPO募投項(xiàng)目中，僅補(bǔ)充流動(dòng)資金項(xiàng)目已經(jīng)完成，其余兩大項(xiàng)目的投資進(jìn)度分別為59.23%、37.32%，三大項(xiàng)目的整體投資進(jìn)度為63%。

對(duì)此，華興源創(chuàng)稱主要是受項(xiàng)目規(guī)劃及新冠肺炎疫情影響工程建設(shè)延期影響，公司已于2020年將上述IPO項(xiàng)目的達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)時(shí)間由2022年9月調(diào)整至2023年3月。

而2021年發(fā)行可轉(zhuǎn)債的募投項(xiàng)目進(jìn)度更慢，截至今年6月末，華興源創(chuàng)發(fā)行可轉(zhuǎn)債的五大募投項(xiàng)目中，也僅補(bǔ)充流動(dòng)資金一項(xiàng)完成，其余四大項(xiàng)目的進(jìn)度分別為15.87%、13.35%、55.67%、28.81%。

綜上，華興源創(chuàng)兩次募集資金的項(xiàng)目投資總額為16.69億元，截至今年6月末，公司累計(jì)投入8.18億元，整體進(jìn)度為54.99%。

不過，近兩年來華興源創(chuàng)的業(yè)績(jī)表現(xiàn)較為穩(wěn)定。今年上半年，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入11.02億元，同比增長(zhǎng)30.35%;凈利潤(rùn)1.71億元，同比增長(zhǎng)21.69%。(記者蔡嘉)