機(jī)構(gòu)又在加碼光伏板塊。

(資料圖)

2月以來(lái)，三只光伏概念股晶科科技、東方日升、錦浪科技均獲得了機(jī)構(gòu)投資者的大手筆定增。晶科科技和錦浪科技募集了30億元，東方日升募集了50億元。

機(jī)構(gòu)參與方面，華夏基金、中歐基金、匯添富基金、興證全球基金、中金公司、中信證券、國(guó)泰君安資管、高盛、摩根大通、摩根士丹利、瑞銀等均有獲配。

進(jìn)入2023年，多位基金經(jīng)理持續(xù)看好光伏的投資機(jī)會(huì)。他們相信，隨著產(chǎn)業(yè)技術(shù)不斷突破，光伏板塊仍有很多新的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)點(diǎn)值得關(guān)注。

華夏基金、中金公司等定增晶科科技

2月17日，晶科科技近30億元定增落定，定增價(jià)格每股4.43元。

晶科科技是專業(yè)從事清潔能源的服務(wù)商，晶科電力主營(yíng)業(yè)務(wù)主要分為光伏電站運(yùn)營(yíng)和光伏電站EPC兩大板塊，涉及太陽(yáng)能光伏的電站開(kāi)發(fā)、電站投資、電站建設(shè)、電站運(yùn)營(yíng)和電站管理等環(huán)節(jié)，以及光伏電站EPC工程總承包、電站運(yùn)營(yíng)綜合服務(wù)解決方案等服務(wù)。

公告顯示，公募方面，諾德基金、廣發(fā)基金、國(guó)泰基金、華夏基金、興證全球基金、信達(dá)澳亞基金等均有獲配。此外，外資機(jī)構(gòu)瑞銀集團(tuán)，券商國(guó)泰君安證券、中金公司，私募機(jī)構(gòu)華美國(guó)際、海南謙信、廣東正圓等都有參與。廣發(fā)基金鄭澄然管理的5只基金均參與其中。

本次募集資金主要用于光伏發(fā)電項(xiàng)目的投資建設(shè)，定增募集款將投向金昌市金川區(qū)西坡300MW光伏發(fā)電項(xiàng)目、金塔縣晶亮200MW光伏發(fā)電項(xiàng)目、廣東農(nóng)墾紅十月農(nóng)場(chǎng)300MW農(nóng)光互補(bǔ)光伏發(fā)電項(xiàng)目（一期）、分布式光伏發(fā)電項(xiàng)目以及補(bǔ)充流動(dòng)資金或償還銀行貸款。

晶科科技認(rèn)為，光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展初期投資成本較高，需要補(bǔ)貼的扶持；近年來(lái)，隨著光伏產(chǎn)業(yè)補(bǔ)貼政策的逐步退坡，行業(yè)整體經(jīng)歷了從政策補(bǔ)貼到市場(chǎng)化導(dǎo)向的過(guò)渡；同時(shí)，伴隨著光伏行業(yè)相關(guān)技術(shù)不斷取得新突破，光伏發(fā)電的成本進(jìn)一步下降，有助于引導(dǎo)光伏產(chǎn)業(yè)良性、健康的發(fā)展，助力實(shí)現(xiàn)“碳達(dá)峰、碳中和”的發(fā)展戰(zhàn)略目標(biāo)。

受益于行業(yè)整體發(fā)展的歷史機(jī)遇，光伏發(fā)電市場(chǎng)需求旺盛，同行業(yè)企業(yè)均積極開(kāi)展擴(kuò)充電站裝機(jī)規(guī)模的計(jì)劃。晶科科技認(rèn)為，公司有必要同步擴(kuò)充優(yōu)質(zhì)的電站資產(chǎn)規(guī)模以維持公司在行業(yè)內(nèi)的競(jìng)爭(zhēng)地位。本次募集資金投資項(xiàng)目的實(shí)施，有利于公司進(jìn)一步擴(kuò)大電站運(yùn)營(yíng)規(guī)模，增強(qiáng)規(guī)模化效應(yīng)，進(jìn)而提升公司在光伏電站運(yùn)營(yíng)市場(chǎng)中的競(jìng)爭(zhēng)地位，增強(qiáng)公司盈利能力和品牌價(jià)值，為公司未來(lái)發(fā)展奠定堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。

財(cái)通基金等定增東方日升

2月10日，東方日升近50億元定增落定，定增價(jià)格每股20.15元。

東方日升主要從事光伏并網(wǎng)發(fā)電系統(tǒng)、光伏獨(dú)立供電系統(tǒng)、太陽(yáng)能電池片、組件等的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。公司產(chǎn)品遠(yuǎn)銷歐美、南非和東南亞等多個(gè)國(guó)家和地區(qū)，為廣大用戶提供專業(yè)、便捷的光伏產(chǎn)品和技術(shù)支持。

公告顯示，公募方面，諾德基金、財(cái)通基金、華夏基金、鵬華基金等均有獲配；券商方面，國(guó)泰君安證券和國(guó)泰君安資管獲配；銀行方面，興銀理財(cái)獲配；外資方面，瑞銀集團(tuán)獲配。華夏基金鐘帥、鄭澤鴻，財(cái)通基金沈犁等管理的基金都有參與。

本次募集資金主要用于5GW N型超低碳高效異質(zhì)結(jié)電池片與10GW高效太陽(yáng)能組件項(xiàng)目、全球高效光伏研發(fā)中心項(xiàng)目和補(bǔ)充流動(dòng)資金。

東方日升表示，2013年以來(lái)，在國(guó)家政策支持及行業(yè)技術(shù)水平提高的驅(qū)動(dòng)下，我國(guó)逐步發(fā)展成為全球最重要的太陽(yáng)能光伏應(yīng)用市場(chǎng)之一。根據(jù)中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)，2013年，我國(guó)新增裝機(jī)容量10.95GW，首次超越德國(guó)成為全球第一大光伏應(yīng)用市場(chǎng)，并在此后保持持續(xù)增長(zhǎng)。2021年，我國(guó)新增光伏發(fā)電并網(wǎng)裝機(jī)容量54.88GW，新增光伏裝機(jī)容量連續(xù)九年穩(wěn)居世界第一。

國(guó)內(nèi)外光伏市場(chǎng)快速發(fā)展的同時(shí)，也對(duì)電池組件等產(chǎn)品性能有了更高的要求。生產(chǎn)高效電池及組件產(chǎn)品將提升企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，增加高效產(chǎn)品的市場(chǎng)占比。全球高效光伏研發(fā)中心項(xiàng)目能夠吸引全球優(yōu)秀技術(shù)人員加入，對(duì)行業(yè)內(nèi)前瞻性課題進(jìn)行有計(jì)劃、有步驟的研究和開(kāi)發(fā)，形成更多技術(shù)儲(chǔ)備以應(yīng)對(duì)和引領(lǐng)行業(yè)的變化，保持公司在行業(yè)內(nèi)的技術(shù)領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)。

高盛、摩根士丹利等定增錦浪科技

2月7日，錦浪科技30億元定增落定，定增價(jià)格每股150元。

錦浪科技主要從事光伏并網(wǎng)逆變器，風(fēng)力并網(wǎng)逆變器及分布式風(fēng)力發(fā)電機(jī)組的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售和服務(wù)。公司作為知名的并網(wǎng)逆變器供應(yīng)商，自成立以來(lái)，就注重自主研發(fā)，生產(chǎn)的產(chǎn)品具有質(zhì)量高、性能好等優(yōu)異的特點(diǎn)，隨著技術(shù)的積累和研發(fā)實(shí)力的提升，公司在光伏逆變器、風(fēng)力逆變器、風(fēng)光混合逆變器、儲(chǔ)能并網(wǎng)一體式混合逆變器等多個(gè)領(lǐng)域居于行業(yè)前列。

公告顯示，公募方面，諾德基金、廣發(fā)基金、東方阿爾法基金、匯添富基金、中歐基金、金鷹基金獲配；外資方面，瑞銀、高盛、摩根大通、摩根士丹利獲配；券商方面，國(guó)泰君安證券、中信證券資管獲配；險(xiǎn)資方面，太平洋人壽保險(xiǎn)獲配。中歐基金周蔚文、匯添富基金趙劍、廣發(fā)基金鄭澄然等管理的產(chǎn)品參與其中。

本次募集資金主要用于年產(chǎn)95萬(wàn)臺(tái)組串式逆變器新建項(xiàng)目、分布式光伏電站建設(shè)項(xiàng)目和補(bǔ)充流動(dòng)資金項(xiàng)目。

錦浪科技認(rèn)為，相對(duì)于集中式光伏發(fā)電，分布式光伏發(fā)電投資小、建設(shè)快、占地面積小、靈活性較高，是未來(lái)光伏發(fā)電發(fā)展的主要方向。組串式逆變器作為分布式光伏發(fā)電主要使用的逆變器類型，將受益于分布式光伏市場(chǎng)的持續(xù)發(fā)展。隨著居民對(duì)光伏發(fā)電的接受程度越來(lái)越高，戶用分布式光伏的應(yīng)用近幾年已逐步以家電消費(fèi)品的概念被居民所接受，成為我國(guó)新增分布式光伏中占比最高、增速最快的應(yīng)用場(chǎng)景。

在公司銷售快速增長(zhǎng)的背景下，公司光伏逆變器的產(chǎn)銷量亦逐年快速增長(zhǎng)，公司產(chǎn)能利用率已處于高負(fù)荷狀態(tài)。為進(jìn)一步提升公司產(chǎn)能，擴(kuò)大公司的市場(chǎng)份額和盈利能力，公司將通過(guò)本次向特定對(duì)象發(fā)行股票，新增95萬(wàn)臺(tái)組串式逆變器的產(chǎn)能，緩解現(xiàn)有產(chǎn)能不足的局面。

崔宸龍、過(guò)蓓蓓等持續(xù)看好光伏投資機(jī)會(huì)

前海開(kāi)源基金知名基金經(jīng)理崔宸龍?jiān)谡劦?023年的投資思路時(shí)表示，將堅(jiān)持新能源為主線，包括鋰電、光伏和運(yùn)營(yíng)商，在這三個(gè)主要看好的方向上會(huì)深入挖掘，特別是挖掘一些創(chuàng)新點(diǎn)，其他的創(chuàng)新方向也會(huì)配置，取決于市場(chǎng)的發(fā)展趨勢(shì)。在基本面有比較好的情況下，建議大家適當(dāng)增加一些對(duì)于新能源的配置。

匯添富基金的基金經(jīng)理過(guò)蓓蓓認(rèn)為，在光伏領(lǐng)域里面，整個(gè)環(huán)節(jié)的變化一方面取決于它的技術(shù)能不能出現(xiàn)迭代更新。目前看到一些主要投資機(jī)會(huì)其實(shí)就集中在光伏技術(shù)發(fā)展過(guò)程中的技術(shù)迭代：技術(shù)迭代最終會(huì)帶來(lái)配套的一些設(shè)施、輔材相應(yīng)的更新。這些技術(shù)環(huán)節(jié)的更新，都能帶來(lái)一定的投資機(jī)會(huì)。

她認(rèn)為，今年初以來(lái)，市場(chǎng)對(duì)一些新的技術(shù)方向關(guān)注度非常高，這其實(shí)和整個(gè)產(chǎn)業(yè)技術(shù)變化更新的熱點(diǎn)有很大關(guān)系，其中，P型電池整體發(fā)電效率其實(shí)已經(jīng)接近它的極限值，所以N型電池逐漸走向市場(chǎng)。當(dāng)前市場(chǎng)關(guān)注這些新的技術(shù)方向非常有投資眼光，因?yàn)檫@些其實(shí)將帶來(lái)整個(gè)光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展的未來(lái)突變。

華泰柏瑞基金的基金經(jīng)理李沐陽(yáng)表示，今年國(guó)內(nèi)外裝機(jī)量還是有超預(yù)期可能性的，現(xiàn)在還有很多地面電站的存量需求沒(méi)有完全釋放，隨著硅料價(jià)格下調(diào)，下游集中式電站的各大央企開(kāi)始招標(biāo)，從而對(duì)今年整體裝機(jī)量將會(huì)有更透徹的預(yù)估， 3月以后可能是光伏階段性布局的機(jī)會(huì)。今年是光伏從重邏輯轉(zhuǎn)變?yōu)橹貥I(yè)績(jī)的關(guān)鍵一年，隨著業(yè)績(jī)逐步兌現(xiàn)以后，相信光伏板塊包括整個(gè)新能源板塊還會(huì)有很多新的刺激點(diǎn)，這個(gè)機(jī)會(huì)是值得我們把握的。