北海康成-B(01228)于2021年11月30日-2021年12月3日招股。公司擬發(fā)行5625.1萬(wàn)股，香港公開發(fā)售占10%，國(guó)際配售占90%，另有15%超額配股權(quán)。每股發(fā)售價(jià)為12.18港元。每手1000股。預(yù)期2021年12月10日上市。

該公司成立于2012年，是立足中國(guó)、專注于罕見(jiàn)病的生物醫(yī)藥公司，致力于研究、開發(fā)及商業(yè)化生物科技療法。截至最后實(shí)際可行日期，公司已打造一個(gè)由13個(gè)擁有巨大市場(chǎng)潛力的藥物資產(chǎn)組成的全面的管線，包括3個(gè)已上市產(chǎn)品、4個(gè)處于臨床階段的候選藥物、1個(gè)處于IND準(zhǔn)備階段、2個(gè)處于臨床前階段，另外3個(gè)基因治療專案處于先導(dǎo)識(shí)別階段。公司的產(chǎn)品及候選產(chǎn)品針對(duì)部分最常見(jiàn)的罕見(jiàn)病以及罕見(jiàn)的腫瘤適應(yīng)癥，核心產(chǎn)品CAN008是一種正開發(fā)用于治療GBM的糖基化CD95-Fc融合蛋白。

截至2019年及2020年12月31日止年度及截至2021年6月30日止六個(gè)月，公司的研發(fā)開支分別為5540萬(wàn)元(人民幣，單位下同)、1.096億元及2.748億元。就公司的核心產(chǎn)品CAN008而言，截至2019年及2020年12月31日止年度以及截至2021年6月30日止六個(gè)月的研發(fā)開支分別為1190萬(wàn)元、430萬(wàn)元及1790萬(wàn)元，分別占研發(fā)開支總額的21.5%、3.9%及6.5%。于往績(jī)記錄期間，公司的收益主要來(lái)自獲批上市藥品(即CaphosolTM(CAN002)、 Nerlynx (CAN030)及Hunterase (CAN101))的銷售。于2019年、2020年以及截至2020年及2021年6月30日止六個(gè)月，公司銷售產(chǎn)品所得收益分別為150萬(wàn)元、1200萬(wàn)元、190萬(wàn)元及1220萬(wàn)元。

假設(shè)超額配股權(quán)未獲行使及基于發(fā)售價(jià)為每股股份12.18港元，發(fā)售所得款項(xiàng)凈額約為6.04億港元，其中，約45.4%將分配用于為核心產(chǎn)品候選藥物CAN008(一種糖基化融合蛋白，用于治療膠質(zhì)母細(xì)胞瘤(GBM))的現(xiàn)有及日后研發(fā)、CMC開發(fā)以及生產(chǎn)流程發(fā)展提供資金;約24.0%將分配用于為產(chǎn)品管線中的主要產(chǎn)品及候選產(chǎn)品提供資金;約1.8%將分配用于產(chǎn)品管線中其他產(chǎn)品及候選產(chǎn)品的現(xiàn)有及日后研發(fā)提供資金;約12.0%預(yù)計(jì)用于為CAN201、CAN202及其他基因治療候選藥物的現(xiàn)有及日后研發(fā);余下16.8%或101.5百萬(wàn)港元將分配用于為研發(fā)及其他一般業(yè)務(wù)用途提供資金。

另外，公司已與基石投資者(即RA Capital、 Janus Investors、General Atlantic、Hudson Bay Master Fund Ltd.、藥明生物及Belinda A. Termeer)訂立基石投資協(xié)議，基石投資者已同意待若干條件達(dá)成后，按發(fā)售價(jià)認(rèn)購(gòu)以總金額6000萬(wàn)美元將予認(rèn)購(gòu)的發(fā)售股份總數(shù)將為3836.9萬(wàn)股。