1月17日美元小幅上漲，投資者為美聯(lián)儲(chǔ)1月會(huì)議做準(zhǔn)備，并提高了對其將在未來一年內(nèi)進(jìn)行多次加息的押注。日元領(lǐng)跌G10貨幣，美元兌日元漲0.39%;日本央行周二將公布利率決議。

周一(1月17日)美元指數(shù)漲0.06%至95.24，守住上周尾段反彈錄得的漲幅，因投資者為美聯(lián)儲(chǔ)1月會(huì)議做準(zhǔn)備，并提高了對其將在未來一年內(nèi)進(jìn)行多次加息的押注。

周一美國現(xiàn)貨國債市場因假期休市，但10年期美債期貨在亞洲盤跌至兩年低點(diǎn)，美國聯(lián)邦基金利率期貨也下跌，反映出市場對2022年美國將至少加息四次的信念在增強(qiáng)。

拖累美元近期漲勢的是，幾乎所有其它地區(qū)都有收緊貨幣政策的勢頭。有外媒上周報(bào)導(dǎo)稱，即使是實(shí)施超寬松政策的日本央行也在討論能多快開始發(fā)出最終加息的信號(hào)。

澳洲國民銀行(NAB)外匯策略主管Ray Attrill表示，在我看來，上周五的走勢表明，美元力道的利率驅(qū)動(dòng)因素并沒有消亡。他說，這不一定會(huì)重新回來推動(dòng)美元觸及新高，但他估計(jì)交易員們都處于戒備狀態(tài);自去年6月以來，我們在每次美聯(lián)儲(chǔ)會(huì)議上都看到鷹派轉(zhuǎn)變。

美聯(lián)儲(chǔ)1月25-26日將召開會(huì)議，預(yù)計(jì)不會(huì)調(diào)整利率，但來自聯(lián)儲(chǔ)內(nèi)部和外部的鷹派評(píng)論卻越來越多。

上周摩根大通首席執(zhí)行官迪蒙(Jamie Dimon)表示，今年可能會(huì)有 “六到七次”加息。億萬富翁對沖基金經(jīng)理Bill Ackman周末在推特上表示，首次加息幅度有可能達(dá)50個(gè)基點(diǎn)，以抑制通脹。

歐元兌美元跌0.03%至1.1408。英鎊兌美元 周三的通脹數(shù)據(jù)也可能有助于延續(xù)英鎊一個(gè)月來的漲勢，上周英鎊在200日移動(dòng)平均線附近停滯不前。澳洲聯(lián)邦銀行(CBA)策略師Joe Capurso表示，利率市場目前顯示，英國央行在2月3日加息25個(gè)基點(diǎn)的可能性超過80%。通脹速度若加快，則這一機(jī)率可能會(huì)接近100%。

美元兌日元漲0.39%，報(bào)114.63;最近有報(bào)道稱，日本央行正在考慮如何在未來幾年取消刺激措施，甚至是在通脹恢復(fù)到2%目標(biāo)之前。這方面任何傳言都可能引發(fā)市場對日本央行在2023年或以后加息的預(yù)期，為日本市場收益率帶來上行壓力?？傊毡?span id="7rzpzfz" class="keyword">央行任何鷹派態(tài)度都將提振日元。

11:00 日本央行公布利率決議和前景展望報(bào)告

14:30 日本央行行長黑田東彥召開貨幣政策新聞發(fā)布會(huì)

OPEC公布月度原油市場報(bào)告(月報(bào)具體公布時(shí)間待定，一般于北京時(shí)間18-21點(diǎn)左右公布)

機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)匯總

從歐洲央行到美聯(lián)儲(chǔ) 押注央行收緊政策成為風(fēng)潮

交易員正在重新思考?xì)W洲央行十多年來的首次加息是不是將提前啟動(dòng)。今天的貨幣市場曾短暫押注歐洲央行最早在9月將收緊10個(gè)基點(diǎn)，這是自奧密克戎毒株擾亂市場之后，首次見到交易員押注9月份。交易員隨后重新定價(jià)到10月加息10個(gè)基點(diǎn)，之后押注2023年2月和3月將加息同等幅度。對歐洲央行行動(dòng)的預(yù)期緊隨美聯(lián)儲(chǔ)的加息預(yù)期，市場預(yù)估美聯(lián)儲(chǔ)將在3月份加息25個(gè)基點(diǎn)。并不是每個(gè)人對歐洲央行的政策緊縮狂熱都買帳。

瑞銀全球財(cái)富管理：歐洲央行緊縮預(yù)期不及美聯(lián)儲(chǔ)歐元兌美元今年料將走低

由于歐洲央行收緊政策的可能性低于美聯(lián)儲(chǔ)，歐元兌美元今年看來將會(huì)下跌，預(yù)計(jì)歐元兌美元將于今年6月觸及預(yù)期低點(diǎn)1.10，此前預(yù)期為12月。近期美國通脹飆升已增加了美聯(lián)儲(chǔ)收緊貨幣政策的緊迫性，美聯(lián)儲(chǔ)可能會(huì)在3月結(jié)束資產(chǎn)購買并加息，與此同時(shí)，預(yù)計(jì)該行今年晚些時(shí)候?qū)㈤_始縮減資產(chǎn)負(fù)債表。而歐洲央行似乎對當(dāng)前的高通脹“更為放松”，暗示至少在未來18個(gè)月內(nèi)不會(huì)加息。