分類評級連降五級;凈利連續(xù)三年半大幅虧損!

近期，中國證監(jiān)會浙江監(jiān)管局發(fā)布了一條公告，目標(biāo)直指國融證券債券業(yè)務(wù)違規(guī)。決定書中顯示，國融證券債券發(fā)行人三鼎控股截至措施出具日尚未披露2019年公司債券半年度報告，同時三鼎控股2018年公司債券年度報告關(guān)于募集資金用途的信息披露不真實、不準(zhǔn)確、不完整。

國融證券作為三鼎控股債券的受托管理人，未能采取有效手段督促發(fā)行人及時履行信息披露義務(wù)并保證披露信息的真實、準(zhǔn)確、完整，未能在債券存續(xù)期內(nèi)有效監(jiān)督發(fā)行人募集資金使用情況，違反了《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》第七條、第四十九條、第五十條的規(guī)定。

因此浙江證監(jiān)局決定對國融證券采取出具警示函的行政監(jiān)管措施。

年內(nèi)遭監(jiān)管處罰5次 皆事起債券業(yè)務(wù)

據(jù)國融證券官網(wǎng)顯示，國融證券成立于2002年4月，原名日信證券有限責(zé)任公司，注冊資本金17.8億，是經(jīng)中國證監(jiān)會核準(zhǔn)的綜合性證券公司。目前旗下設(shè)有分級機構(gòu)近百家，控參股子公司三家。

另據(jù)天眼查顯示，國融證券排名前三的股東分別為北京長安投資集團有限公司，持股比例70.61%;杭州普潤星融股權(quán)投資合伙企業(yè)(有限合伙)，持股比例14.03%;內(nèi)蒙古日信擔(dān)保投資(集團)有限公司，持股比例4.13%。國融證券現(xiàn)任董事長為侯守法，2016年起任董事長一職。

公開資料顯示，在剛剛過去的2019年度，國融證券可謂是處于多事之秋，共計遭處罰5次，全部與債券業(yè)務(wù)相關(guān)。

2019年3月15日，因在《中國人民銀行 銀監(jiān)會 證監(jiān)會 保監(jiān)會關(guān)于規(guī)范債券市場參與者債券交易業(yè)務(wù)的通知》發(fā)布實施后新增表外債券代持業(yè)務(wù)，債券自營業(yè)務(wù)條線投資經(jīng)理均配有交易賬號和權(quán)限、且存在自行發(fā)出投資指令和下單的情況，資產(chǎn)管理二部與負(fù)責(zé)投顧的財富管理二部人員混合辦公，部分債券交易審批時間晚于交易時間，風(fēng)控系統(tǒng)中大量預(yù)警信息未處理、部分風(fēng)控數(shù)據(jù)與債券交易系統(tǒng)數(shù)據(jù)不一致，對公司投顧產(chǎn)品“鄰水融富1號”從公司資管產(chǎn)品“日鑫多利”買入債券、公司投顧產(chǎn)品“鄰水融富1號”向公司投顧產(chǎn)品“聚垚融富2號”賣出債券缺乏有效監(jiān)控。中國證監(jiān)會對國融證券總經(jīng)理張智河、固定收益事業(yè)部分管副總經(jīng)理兼部門負(fù)責(zé)人李濤作、合規(guī)總監(jiān)柳萌出具警示函。

2019年5月，國融證券因債券交易存在風(fēng)險控制流于形式;經(jīng)營管理混亂，人員隔離、崗位隔離、業(yè)務(wù)隔離要求沒有落實;業(yè)務(wù)管控缺失三大問題遭中國證監(jiān)會采取限制業(yè)務(wù)活動措施：限制債券自營業(yè)務(wù)6個月、暫停資產(chǎn)管理產(chǎn)品備案一年。

同時，對國融證券資管事業(yè)部總經(jīng)理陳冬濤、副總經(jīng)理王晨昱，分別采取警示函、認(rèn)為不適當(dāng)人選的監(jiān)管措施。

2019年上半年利潤虧損排名墊底 分類評級連降5級

值得注意的是，或是受接連而至的罰單拖累，雖2019年上半年行業(yè)利好不斷，多數(shù)券商大幅盈利的情況下，國融證券依舊虧損嚴(yán)重，在131家券商中墊底。2019年上半年，國融證券實現(xiàn)營業(yè)收入4.84億元，較同期增長77%。不過，利潤數(shù)據(jù)則未體現(xiàn)在中期經(jīng)營狀況中。國融證券對此解釋稱，由于公司部分融資類業(yè)務(wù)違約客戶質(zhì)押標(biāo)的證券市場價格出現(xiàn)大幅下跌，公司根據(jù)《企業(yè)會計準(zhǔn)則》和公司相關(guān)會計政策的規(guī)定計提了大額減值，導(dǎo)致公司中期虧損。而據(jù)新京報記者自中證協(xié)內(nèi)部人士處獲悉，在中證協(xié)內(nèi)部發(fā)布的2019年上半年證券公司業(yè)績匯總排名中，國融證券以1.35億元的虧損排在131家被統(tǒng)計券商利潤榜最末位。

另外，遭罰單影響的不僅僅只有上半年凈利，在2019年證券公司分類評級中，國融證券也因2018年度存在多項違規(guī)導(dǎo)致評級連降5級，從2018年的“BBB”級降至C級，成為2019年度降級最多的券商。

此前三年凈利連續(xù)下滑 2019年或仍舊堪憂

另據(jù)中國證券業(yè)協(xié)會發(fā)布的2018年度證券公司經(jīng)營業(yè)績排名情況顯示，2018年國融證券實現(xiàn)營業(yè)收入86,355萬元，同比增長5.06%;實現(xiàn)凈利潤2,715萬元，同比下滑64.3%。而在此前的2017年，國融證券實現(xiàn)營業(yè)收入82,193萬元，較同期增長14.93%，凈利潤7,609萬元，較同期較少10.37%;2016年，國融證券實現(xiàn)營業(yè)收入76,318萬元，凈利潤12,092萬元，較同期分別減少24.96%和59.21%。截至目前最新更新的2019年上半年數(shù)據(jù)，國融證券凈利已經(jīng)連續(xù)下滑三年半。同時2019年上半年，堪稱國融證券左膀右臂的債券自營與資產(chǎn)管理分別遭暫停半年和一年，且上半年虧損1.35億。照此推斷，在剛剛過去的2019年，國融證券的成績單或依舊堪憂。