美國(guó)東部時(shí)間8月22日盤(pán)前，移動(dòng)社交平臺(tái)陌陌(Nasdaq: MOMO)公布了2018年第二季度未經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)。財(cái)報(bào)顯示，2018年第二季度陌陌凈營(yíng)收為31.52億元(人民幣，下同)，同比增長(zhǎng)58.31%，環(huán)比增長(zhǎng)13.56%;歸屬于陌陌的凈利潤(rùn)為7.51億元，同比增長(zhǎng)93.56%，環(huán)比下降9.38%;不按照美國(guó)通用會(huì)計(jì)準(zhǔn)則計(jì)量，歸屬于陌陌的凈利潤(rùn)為8.94億元，同比增長(zhǎng)90%，環(huán)比下降14.76%。

陌陌已經(jīng)連續(xù)14個(gè)季度實(shí)現(xiàn)盈利，本季度同時(shí)也是自2017年一季度以來(lái)，陌陌比較罕見(jiàn)地出現(xiàn)凈利潤(rùn)環(huán)比下降情況。

運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)方面，截止2018年6月底，陌陌月活1.08億，同比增長(zhǎng)18%，環(huán)比增長(zhǎng)4.55%。在2018年2月收購(gòu)探探后，陌陌首次公布了二者去重后的付費(fèi)用戶量。截止2018年第二季度，陌陌直播服務(wù)與增值服務(wù)的付費(fèi)用戶數(shù)去重后，合計(jì)總付費(fèi)用戶數(shù)1160萬(wàn)(包含探探6月的付費(fèi)用戶數(shù)310萬(wàn))，上年同期陌陌總付費(fèi)用戶數(shù)為710萬(wàn)。

直播仍是營(yíng)收支柱

直播服務(wù)、增值服務(wù)、移動(dòng)營(yíng)銷和移動(dòng)游戲是陌陌的四個(gè)主營(yíng)業(yè)務(wù)。從具體數(shù)據(jù)上看，直播業(yè)務(wù)依然貢獻(xiàn)了絕大部分營(yíng)收，據(jù)新京報(bào)記者計(jì)算，上述四項(xiàng)業(yè)務(wù)營(yíng)收分別在總營(yíng)收中占比83.15%、11.17%、4.51%和1.11%。

值得注意的是，直播服務(wù)貢獻(xiàn)了陌陌約83.15%的營(yíng)收，相比一季度85.51%的占比，略有下降，但依然是陌陌的收入支柱。在2017年全年財(cái)報(bào)和2016年全年財(cái)報(bào)中，直播服務(wù)營(yíng)收在總營(yíng)收中的占比分別為83.61%和68.16%。

陌陌的直播服務(wù)在2018年第二季度產(chǎn)生營(yíng)收26.21億元，對(duì)比去年同期的16.54億元，增長(zhǎng)了58%。陌陌在財(cái)報(bào)中稱，直播服務(wù)營(yíng)收的增長(zhǎng)，主要原因在于直播服務(wù)付費(fèi)用戶的增長(zhǎng)，2018年第二季度直播服務(wù)的付費(fèi)用戶達(dá)到460萬(wàn)，另外，每季度的付費(fèi)用戶平均收入也有所增長(zhǎng)。

包括會(huì)員訂閱服務(wù)收入、虛擬禮物收入的增值服務(wù)營(yíng)收在二季度為3.52億元，同比上一年的1.57億元，增長(zhǎng)124%。2018年第二季度，陌陌平臺(tái)增值服務(wù)付費(fèi)用戶數(shù)為530萬(wàn)，探探2018年6月的付費(fèi)用戶數(shù)310萬(wàn)，陌陌稱這部分收入的增長(zhǎng)，主要由于陌陌平臺(tái)內(nèi)虛擬禮物服務(wù)收入的增長(zhǎng)，此外一定程度上也與整合探探6月份的會(huì)員服務(wù)收入有關(guān)。

此外，陌陌第二季度移動(dòng)營(yíng)銷營(yíng)收為1.42億元，同比上年的 1.21億元，增長(zhǎng)17%。移動(dòng)游戲營(yíng)在二季度為陌陌貢獻(xiàn)3507.52萬(wàn)元營(yíng)收，同比上年的6229.50萬(wàn)元，下降39.56%，環(huán)比下降16.36%。陌陌2018年一季度的移動(dòng)游戲營(yíng)收也出現(xiàn)了同比43%的下降。

成本和支出同比增50%

陌陌2018年第二季度的成本和支出為23.56億元，對(duì)比上一年同期的15.69億元，增長(zhǎng)50%。

陌陌稱其成本和支出的增長(zhǎng)，主要是由于，與提供直播服務(wù)的主播及虛擬禮物服務(wù)分成的增加。分析認(rèn)為，這與直播服務(wù)的大環(huán)境相關(guān)，虎牙、歡聚時(shí)代的該項(xiàng)成本也在本季度有顯著的增長(zhǎng)。

此外，陌陌聯(lián)合制作的電視綜藝節(jié)目《幻樂(lè)之城》的制作成本的增加;股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)支出等人員相關(guān)成本增長(zhǎng);以及基礎(chǔ)設(shè)施相關(guān)支出增長(zhǎng)，比如短信服務(wù)費(fèi)、寬帶成本、服務(wù)器折舊，都是導(dǎo)致陌陌本季度成本和支出同比增長(zhǎng)的原因。同時(shí)，市場(chǎng)營(yíng)銷和推廣費(fèi)用的減少，抵消了部分成本和支出。

2018年第二季度陌陌的其他運(yùn)營(yíng)收入為1.00億元，比上一年同期的4846.75萬(wàn)元有顯著增長(zhǎng)，這主要是由于陌陌在二季度收到了更多政府補(bǔ)貼。

收購(gòu)探探帶動(dòng)增值服務(wù)

截至2018年6月30日，陌陌持有的陌陌持有的現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額為-1.53億元，二季度經(jīng)營(yíng)活動(dòng)帶來(lái)的現(xiàn)金凈額為9.93億元。截止2018年3月31日的上個(gè)報(bào)告期，陌陌的上述兩數(shù)據(jù)分別為-20.18億元和8.89億元。在上一個(gè)報(bào)告期，截止2017年12月31日，陌陌持有的現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額為29.28億元和29.28億元。

兩者間的變化是由于陌陌在今年2月底對(duì)探探進(jìn)行了收購(gòu)，因此產(chǎn)生了短暫的負(fù)向現(xiàn)金流。當(dāng)時(shí)的交易細(xì)節(jié)是：2月23日，陌陌公告稱，將以530萬(wàn)股普通股及6.01億美元現(xiàn)金收購(gòu)另一家以陌生人社交為主營(yíng)業(yè)務(wù)的公司探探，按照當(dāng)時(shí)陌陌30.53美元的股價(jià)計(jì)算，陌陌為這次交易總計(jì)付出的代價(jià)約為7.62億美元，最終雙方協(xié)商公告定價(jià)為7.35億美元。

探探文化發(fā)展(北京)有限公司是探探的母公司，成立于2014年12月，在被陌陌收購(gòu)之前已經(jīng)獲得4輪融資，累計(jì)約1.2億美元。探探是一款基于位置信息進(jìn)行匹配的交友軟件，以陌生人交友為主，對(duì)標(biāo)Tinder。借助在熱播影視劇中的植入廣告以及廣告語(yǔ)“左滑右滑，互相喜歡才能聊天”打開(kāi)用戶知名度。

在2018年2月收購(gòu)陌生人社交軟件探探后，陌陌首次公布了二者去重后的付費(fèi)用戶量。截止2018年第二季度，陌陌直播服務(wù)與增值服務(wù)的付費(fèi)用戶數(shù)去重后，合計(jì)總付費(fèi)用戶數(shù)1160萬(wàn)(包含探探6月的付費(fèi)用戶數(shù)310萬(wàn))，上一年同期為710萬(wàn)。